尽管P2P乱象丛生，却没能挡住“勇敢者”的热情，前日，阳光保险对外披露，旗下P2P平台惠金所首期产品“票据宝”上线，测试期间主要针对阳光保险内部员工出售。也就是在同一日，央视曝光了广州一位投资者遭遇的P2P网贷陷阱，提示了投资风险。作为新兴事物，P2P网贷呈现出一窝蜂上，又成批倒下的纷繁现状，业内提醒，收益诱人是真，谨慎介入为上。

　　解构P2P

　　P2P简单地说，就是网络信贷公司提供平台的个人对个人借款。它的典型模式为：网络信贷公司提供平台与信用担保，由借贷双方自由竞价，撮合成交。资金借出人获取利息收益，并承担风险;资金借入人到期偿还本息，网络信贷公司收取中介服务费。

　　在我国，2007年就有最早的网络信贷公司出现，当时绝大部分参与人员都是互联网创业人员，他们缺乏民间借贷经验和相关金融操控经验，主要靠信用借款运作。2012年，这一情况有了变化，部分有民间借贷需求又懂得互联网的人，加入到平台的运作，对接本地的借款和贷款人，成了这时期的特点。到了2013年，由于银行收紧了贷款，很多不能从银行贷款的企业或者在民间有高额高利贷借款的投机者看中了P2P网贷蕴含的商机，大、小平台如雨后春笋般出现，风险也集中爆发。

　　统计数据显示，截至2014年底，与P2P网贷平台相关的立案数量达到了8700起，而有关P2P网贷平台非法集资的案件数量、涉案金额分别是2013年的11倍、16倍。今年初，里外代、红岭创投、盛融在线三大知名P2P网贷平台陆续出事，这也打破了业界对“知名平台不会出事的”的固有认知。

　　风险在哪里

　　“作为一种新的投资手段，P2P网贷最大的优点是方便，借贷过程中的认证、记账、清算和交割等环节均通过网络完成，借贷双方足不出户即可实现借贷目的。”义乌一股份制银行理财师张先生称，它的出现满足了不少投资者小额借贷的需求。对于借款人来说，利息又明显高于储蓄存款、信托、银行理财等其他投资方式。不过，由于缺乏明确的法律法规进行指导与监督，这一新生事物也经常面临被指非法集资和放高利贷的尴尬。

　　从目前出事的情况来看，最常见的是资金链断裂，投资者血本无归。究其根源，是由于不少网贷平台缺乏第三方资金管理平台，使得平台运营方可以随意动用投资人的资金，风险无人控制也无人承担。“如果平台运营方私挪资金投入高风险项目，兑现不了收益，就可能出现偿付不了利息的情况，最初可能还可以拆东墙补西墙，日子久了，资金供应不上，就会出现倒闭和跑路。”光大银行金华分行理财师郭先生说，背后隐藏的资金风险最终就落在了投资人的头上。

　　因此，从缓解融资难这点上看，网贷平台的出现与繁荣有其必然性，但野蛮生长过后，管理部门如何出台政策与措施，引导其走上健康、有序发展的道路，摆脱“无门槛、无监管、无标准”的状态，是日后能否进入的关键。

相关标签：互联网理财 网贷理财 p2p网贷 网贷聚焦 p2p聚焦